Закупка осуществляется в рамках государственной политики по повышению инвестиционной привлекательности энергетического сектора, диверсификации источников финансирования и интеграции в международные рынки капитала.

1. Общие положения

Акционерным обществом «Ташкентская тепловая электрическая станция» (далее — Заказчик) планируется закупка комплексных консалтинговых услуг по подготовке к получению кредитного рейтинга (международного рейтинга эмитента) и ESG-рейтинга (рейтинга устойчивого развития), а также по организации, сопровождению процесса получения и защите результатов рейтингов.

Закупка осуществляется в рамках государственной политики по повышению инвестиционной привлекательности энергетического сектора, диверсификации источников финансирования и интеграции в международные рынки капитала.

2. Цель оказания услуг

Целью является получение Заказчиком международного кредитного рейтинга и ESG-рейтинга от признанных международных рейтинговых агентств, а также обеспечение полной подготовки компании к рейтинговым процедурам, включая аналитическую, организационную и коммуникационную поддержку.

3. Состав и содержание услуг

Исполнитель оказывает полный комплекс консалтинговых услуг, включающий следующие этапы:

БЛОК I. Аналитическая диагностика и подготовка к рейтингованию

1. Кредитный профиль

• Анализ финансовой отчетности (МСФО/БХМС);

• Оценка доходности (EBITDA, EBIT, чистая прибыль);

• Анализ ликвидности и структуры баланса;

• Оценка долговой нагрузки (Debt/EBITDA, Net Debt/EBITDA, ICR, DSCR);

• Анализ денежных потоков (операционный, свободный поток);

• Оценка инвестиционной программы и CAPEX;

• Анализ тарифной политики и регуляторной среды;

• Оценка операционных показателей производства;

• Анализ контрагентских рисков;

• Оценка корпоративного управления;

• Определение факторов, ограничивающих рейтинг;

• Предварительная оценка возможного рейтингового диапазона.

2. ESG-профиль

• Анализ экологических показателей (Scope 1, Scope 2, энергоэффективность, выбросы);

• Анализ социальных факторов (охрана труда, персонал, взаимодействие с сообществами);

• Анализ корпоративного управления (G);

• GAP-анализ соответствия требованиям рейтинговых агентств;

• Разработка плана корректирующих мероприятий ESG.

3. Финансовое моделирование

• Построение среднесрочной финансовой модели (3–5 лет);

• Формирование базового, оптимистического и стресс-сценариев;

• Анализ чувствительности ключевых параметров;

• Стресс-тестирование финансовых показателей;

• Подготовка rating case для рейтинговых агентств.

4. Бенчмаркинг

• Формирование группы компаний-аналогов;

• Сравнительный анализ финансовых и ESG-показателей;

• Анализ рейтингов аналогичных компаний;

• Определение позиции Заказчика относительно рынка.

БЛОК II. Выбор рейтинговых агентств и управление процессом

• Определение целей получения рейтинга;

• Формирование периметра рейтинга;

• Анализ типов рейтингов и методологий агентств;

• Формирование списка приоритетных рейтинговых агентств;

• Разработка критериев выбора агентств;

• Подготовка запросов предложений (RFP);

• Проведение переговоров с агентствами;

• Сбор и анализ коммерческих предложений;

• Согласование условий сотрудничества;

• Формирование календарного плана взаимодействия.

БЛОК III. Подготовка материалов внутри компании

• Подготовка полного пакета финансовой и нефинансовой информации;

• Разработка шаблонов для сбора данных;

• Формирование структуры раскрытия информации;

• Подготовка презентационных материалов;

• Организация внутреннего процесса согласования данных;

• Создание защищенного электронного архива документов;

• Ведение реестра запросов рейтинговых агентств;

• Подготовка единой позиции компании по ключевым вопросам;

• Проведение рабочих сессий с персоналом Заказчика.

БЛОК IV. Проведение рейтинговых процедур и получение рейтингов

• Сопровождение взаимодействия с рейтинговыми агентствами;

• Подготовка ответов на запросы агентств;

• Участие во встречах, звонках и презентациях;

• Подготовка материалов для руководства;

• Подготовка Q&A и тезисов для руководства;

• Согласование всех предоставляемых материалов;

• Сопровождение этапа присвоения рейтинга;

• Поддержка публикации результатов;

• Подготовка материалов для возможной апелляции;

• Формирование плана дальнейшего сопровождения рейтинга.

4. Результаты оказания услуг

По итогам оказания услуг Исполнитель предоставляет:

• Аналитический отчет по кредитному профилю;

• ESG-диагностику и GAP-анализ;

• Финансовую модель и rating case;

• Бенчмарк-анализ;

• Перечень и выбор рейтинговых агентств;

• RFP-документы;

• Календарные планы взаимодействия;

• Материалы для рейтинговых агентств;

• Архив подготовленных документов;

• Реестр запросов агентств;

• Итоговый отчет о выполненных услугах.

5. Сроки оказания услуг

Оказание услуг начинается не позднее 10 (десяти) календарных дней с даты заключения договора.

Срок оказания услуг не должен превышать 12 (двенадцати) календарных месяцев с даты начала оказания услуг.

6. Порядок подачи предложений

Предложения направляются:

• Email: info@toshkenties.uz

• Почтовый адрес: 111219, Ташкентская область, Кибрайский район, городок Салар, Фаровон МФЙ, ул. Таш ГРЭС, дом №227.

7. Особые требования

Срок подачи предложений с 08 июня до 12 июняь 2026 года.

8. Заключительные положения

Заказчик оставляет за собой право запрашивать дополнительную информацию для уточнения представленных данных в рамках конкурсного предложения.